21世紀經濟報道記者費心懿 上海報道
編者按：《光伏A股周報》旨在記錄、評述A股光伏板塊和龍頭企業的一周行情表現，總結影響行情表現的關鍵因素，任何觀點不構成投資建議。
本周（7月31日至8月4日），A股光伏板塊繼續調整。
21世紀經濟報道新能源課題組結合Wind數據，統計了78只A股光伏概念股，覆蓋硅料、硅片、電池片、組件、電站、輔料、設備等產業鏈各環節。截至8月4日收盤，上述78只光伏概念股合計市值約2.51萬億元，比上周增加了332.66億元。
1、綠證制度迎變革，光伏股中報大面積預喜
消息面上，8月3日晚間，國家發展改革委、財政部、國家能源局聯合發布《關于做好可再生能源綠色電力證書全覆蓋工作促進可再生能源電力消費的通知》。
通知要求，對全國風電（含分散式風電和海上風電）、太陽能發電（含分布式光伏發電和光熱發電）、常規水電、生物質發電、地熱能發電、海洋能發電等已建檔立卡的可再生能源發電全部電量核發綠證，實現綠證核發全覆蓋。
21世紀經濟報道記者查詢綠證認購平臺發現，截至發稿時已有16013名認購者，認購4175.57萬個綠證。具體分布為，補貼綠證數量約1070.17萬個，無補貼綠證數量約3105.39萬個。而從最近一個月的交易情況來看，風電、光伏無補貼綠證的交易價格均值分別為36.3元/張、41.4元/張。
產業鏈方面，根據中國有色金屬工業協會硅業分會，本周國內N型料價格區間在7.8至8.5萬元/噸，成交均價為8.04萬元/噸，周環比漲幅為2.03%；單晶致密料價格區間在6.5至7.6萬元/噸，成交均價為7.02萬元/噸，周環比漲幅為2.93%。
硅業分會指出，本周硅料市場價格小幅上漲，本周有新訂單的企業數量為7家，個別企業仍在執行前期訂單，部分企業處于報價洽談階段，市場較為活躍。價格上漲主要有以下幾個原因：從需求端看，海外組件囤貨趨勢延續，支撐硅片開工率維持高位滿開，硅料需求維持增長態勢。從供給端看，硅料生產企業受電力供應或技改等因素影響，產出有所下降，外加新建產能受市場因素沖擊導致投產延期，同時在產企業庫存也基本清空，余量較少，硅料供應遠低于預期。需求增量遠大于供應增量，支撐近期硅料價格延續持穩微漲走勢。從成本端看，由于硅片售價在漲，硅片企業承受原料價格上漲的能力增強，提價成交的意愿增強。綜合以上因素，硅料價格能夠實現窄幅上升。
上市公司方面，雙良節能（600481.SH）8月3日晚間發布公告稱，公司向不特定對象發行可轉換公司債券已獲得證監會同意注冊。本次發行可轉債募集資金總額為人民幣26億元，期限為發行之日起6年。
8月2日，愛旭股份(600732.SH)定增申請獲上交所受理。此前，7月28日，愛旭股份發布定向增發預案(修訂稿)公告稱，本次向特定對象發行股票募集資金總額不超過60億元，募集資金扣除相關發行費用后將用于在浙江義烏建設新一代N型ABC高效太陽能電池項目，項目計劃總投資85.16億元。
本周，多家A股光伏上市公司披露半年報，業績大面積報喜。
8月2日晚間，禾望電氣(603063.SH)發布2023年半年報，報告期內，該公司實現營業收入15.41億元，同比增長39.99%；歸母凈利潤2.03億元，同比增長79.6%。公司表示，這是由于今年以來公司風光儲、傳動產品收入較上年同期有較大增幅。
8月3日晚間，愛旭股份(600732.SH)發布業績快報，今年上半年，該公司實現營業總收入為164.8億元，較上年同期增長3.09%；歸屬凈利潤為13.09億元，較上年同期增長約1.2倍，扣非后凈利潤為12.68億元，較上年同期增長1.29倍。公告指出，業績表現受益于下游需求旺盛，銷售規模增長，以及公司電池產品成本持續下降。
8月2日晚間，隆基綠能（601012.SH）發布2023年半年度業績快報。經初步核算，2023年半年度實現營收646.64億元，同比增長28.26%；歸母凈利潤91.79億元，同比增長41.63%。
隆基綠能在中報中表示，硅片和組件出貨量較去年同期大幅增長。隨著上游多晶硅料價格的下降，公司組件產品毛利率同比修復。同時，疊加投資收益和匯兌收益增長貢獻，報告期內公司歸屬于上市公司股東的凈利潤大幅增長。
半年報披露后的次日，8月3日，隆基綠能漲超5%，提振整個光伏板塊，Wind光伏指數強勢拉升。通威股份（600438.SH）、陽光電源（300274.SZ）、TCL中環（002127.SZ）、福萊特（601865.SH）、福斯特（603806.SH）、特變電工（600089.SH）等“漲聲”一片。
2、大全能源上半年凈利腰斬，光伏產業鏈利潤向下轉移
本周，A股光伏板塊共有47只個股上漲。其中，周漲幅超過10%的個股有兩只。
邁為股份（300751.SZ）、兆新股份（002256.SZ）、愛康科技（002610.SZ）在板塊內領漲，周漲幅分別為16.12%、10.79%、8.06%。
本周周漲幅居前的十家A股光伏公司 制圖：21世紀經濟報道
本周，有31只個股下跌，沒有周跌幅超過10%的光伏股。
三超新材（300554.SZ）、禾邁股份（688032.SH）、晶澳科技（002459.SZ）在板塊內領跌，周跌幅分別為9.67%、5.89%、5.36%。
本周周跌幅居前的十家A股光伏公司 制圖：21世紀經濟報道
龍頭股方面，本周市值超過千億的光伏上市公司數量不變為6家。隆基綠能領漲龍頭股，晶澳科技（002429.SZ）領跌龍頭股。
本周市值居前的光伏龍頭股 制圖：21世紀經濟報道
本周，大全能源(688303.SH)披露2023年半年報，顯示硅料廠已經告別“暴利”時代。
2023年上半年，大全能源銷售多晶硅76833.25噸，與去年同期基本持平。但受報告期多晶硅價格下跌影響所致，大全能源上半年實現營業收入93.25億元，同比下降42.93%；實現凈利潤44.26億元，同比減少53.53%；其中扣非凈利潤44.25億元，同比減少53.56%。
同時，大全能源次日還公告，董事會于近日收到董事張龍根、董事兼總經理周強民遞交的書面辭職報告。
隨著A股多家光伏上市公司半年報的出爐，光伏產業鏈上半年的利潤分配情況也隨著揭曉。
從已披露的半年報來看，前兩年風光無限的硅料、硅片企業表現一般，甚至個別公司出現了季度虧損，而曾經巨虧的電池、組件企業則紛紛預喜。
